《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》1月6日訊 “物理人工智能的ChatGPT時(shí)刻已經(jīng)到來(lái)——機(jī)器開(kāi)始理解、推理并在現(xiàn)實(shí)世界中行動(dòng)。無(wú)人駕駛出租車是首批受益者之一?！痹诮衲甑腃ES主旨演講上，黃仁勛如是說(shuō)。

當(dāng)?shù)貢r(shí)間1月5日，黃仁勛在會(huì)上宣布開(kāi)源視覺(jué)-語(yǔ)言-行動(dòng)（VLA）模型Alpamayo 1，目前已在 Hugging Face 上發(fā)布。這款模型專為增強(qiáng)自動(dòng)駕駛決策能力設(shè)計(jì)，可供汽車開(kāi)發(fā)者調(diào)優(yōu)、蒸餾，以成為其完整輔助駕駛技術(shù)棧的核心基礎(chǔ)。性能上，其基于100億參數(shù)架構(gòu)，能夠清晰展示每項(xiàng)決策背后的邏輯。

所謂VLA模型，其側(cè)重于通過(guò)視覺(jué)感知、語(yǔ)言理解和動(dòng)作生成的串聯(lián)，本質(zhì)上還是用語(yǔ)義化的語(yǔ)言token表達(dá)世界。在自動(dòng)駕駛領(lǐng)域，另有世界模型路線采用連續(xù)的狀態(tài)變量和物理關(guān)系描述世界，其代表者如特斯拉就曾聲稱,其產(chǎn)品的本質(zhì)，是一臺(tái)裝著四個(gè)輪子的機(jī)器人。

除了Alpamayo 1外，英偉達(dá)此次還推出了AlpaSim和物理 AI 開(kāi)放數(shù)據(jù)集：前者是一款面向高保真輔助駕駛開(kāi)發(fā)、完全開(kāi)源的端到端仿真框架；后者則包含超過(guò) 1700 小時(shí)的駕駛數(shù)據(jù)，覆蓋廣泛的地理區(qū)域和環(huán)境條件。按照英偉達(dá)的說(shuō)法，上述三項(xiàng)工具將共同構(gòu)建一個(gè)自我強(qiáng)化的開(kāi)發(fā)閉環(huán)，用于推理型輔助駕駛堆棧的開(kāi)發(fā)。

目前，包括Lucid、捷豹路虎、Uber和伯克利DeepDrive 等車企，均展現(xiàn)出對(duì) Alpamayo 的極高關(guān)注，希望開(kāi)發(fā)基于推理的自動(dòng)駕駛堆棧，以實(shí)現(xiàn)L4級(jí)自動(dòng)駕駛。花旗分析師發(fā)布報(bào)告稱，英偉達(dá)新推出的生態(tài)體系有望催生對(duì)自動(dòng)駕駛出租車的需求，預(yù)計(jì)全球自動(dòng)駕駛出租車市場(chǎng)規(guī)模將從2025年的44.3億美元擴(kuò)大至2034年的1889.1億美元。

與此同時(shí)，受上述消息影響，國(guó)內(nèi)A股運(yùn)輸服務(wù)及智能駕駛概念股紛紛走強(qiáng)，大眾交通、浙江世寶、德賽西威等均漲停。港股方面，小馬智行截至發(fā)稿漲近7%，與文遠(yuǎn)知行分別創(chuàng)下發(fā)行上市以來(lái)新高，其他智駕概念股如小鵬汽車、地平線機(jī)器人等亦紛紛上漲。

從國(guó)內(nèi)視角來(lái)看，在如今英偉達(dá)開(kāi)源Alpamayo 1前，已有理想、小鵬、小米等一眾車企布局VLA自動(dòng)駕駛模型，且仍有擴(kuò)大之勢(shì)。去年11月21日，小米透露全年在AI領(lǐng)域研發(fā)投入超70億，且將持續(xù)在輔助駕駛領(lǐng)域加大投入，其中就包括VLA項(xiàng)目；此外，去年底何小鵬也宣布，將在今年向全球商業(yè)伙伴開(kāi)源小鵬第二代VLA，大眾將成為首發(fā)客戶。

國(guó)元證券1月5日研報(bào)指出，當(dāng)前智駕沿著“端到端”“智駕平權(quán)”加速，“智駕平權(quán)”使高速及城區(qū)NOA功能加速下探至20萬(wàn)元以下車型，技術(shù)門(mén)檻持續(xù)降低。L3政策的持續(xù)加速為頭部車企提供了在高階智能駕駛領(lǐng)域展開(kāi)充分競(jìng)爭(zhēng)與快速迭代的機(jī)遇與平臺(tái)。為主控智能化節(jié)奏，越來(lái)越多主機(jī)廠通過(guò)自研或深度定制方式向上游滲透。

值此趨勢(shì)下，方正證券判斷，2026年在汽車行業(yè)補(bǔ)貼進(jìn)一步退坡的整體環(huán)境下，汽車板塊依然具備結(jié)構(gòu)性投資機(jī)遇，看好自動(dòng)駕駛、AI算力、機(jī)器人帶來(lái)的第二/第三成長(zhǎng)曲線。智能化技術(shù)有望持續(xù)帶動(dòng)結(jié)構(gòu)性發(fā)展機(jī)遇。預(yù)計(jì)板塊在一季度內(nèi)需走弱中觸底，帶來(lái)兩年維度的出海布局黃金窗口，內(nèi)需抓“黑馬”，出海找“白馬”，將成為全年乘用車布局主線。