【大頭條】

一、光模塊|TrendForce預(yù)計(jì)2026年全球800G以上光收發(fā)模塊達(dá)近6300萬組，成長(zhǎng)幅度高達(dá)2.6倍，機(jī)構(gòu)表示光模塊行業(yè)景氣度持續(xù)攀升，這家公司的產(chǎn)品已應(yīng)用于10G-100G-200G-400G-800G等光模塊產(chǎn)品

據(jù)媒體報(bào)道，根據(jù)TrendForce集邦咨詢最新研究，隨著數(shù)據(jù)中心朝大規(guī)模叢集化發(fā)展，高速互聯(lián)技術(shù)成為決定AI數(shù)據(jù)中心效能上限與規(guī)?；l(fā)展的關(guān)鍵。2025年全球800G以上的光收發(fā)模塊達(dá)2400萬支，2026年預(yù)估將會(huì)達(dá)到近6300萬組，成長(zhǎng)幅度高達(dá)2.6倍。

點(diǎn)評(píng)：東北證券指出，光模塊行業(yè)景氣度持續(xù)攀升，明年需求可見度較高，訂單指引持續(xù)上修，供不應(yīng)求將成為行業(yè)常態(tài)。上游物料是影響光模塊廠商交付能力的核心因素，需重視EML光芯片、CW光源、硅光芯片、無源光器件等上游核心環(huán)節(jié)的投資機(jī)遇。

公司方面，方正科技表示光模塊領(lǐng)域?yàn)楣局攸c(diǎn)布局方向之一，公司已批量生產(chǎn)PCB產(chǎn)品應(yīng)用于10G-100G-200G-400G-800G等光模塊產(chǎn)品。兆馳股份在200G及以下低速光模塊領(lǐng)域，已實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定量產(chǎn)并具備良好經(jīng)濟(jì)效益；400G/800G高速光模塊樣品已進(jìn)入國內(nèi)頭部客戶送樣測(cè)試階段，預(yù)計(jì)2025年第二季度可實(shí)現(xiàn)小批量出貨。

二、半導(dǎo)體|SEMI稱2025年Q3全球半導(dǎo)體設(shè)備出貨金額同比增長(zhǎng)11%，機(jī)構(gòu)稱國產(chǎn)半導(dǎo)體設(shè)備產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來新一輪高速增長(zhǎng)機(jī)遇，這家公司率先實(shí)現(xiàn)了國產(chǎn)12英寸晶圓探針臺(tái)的產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用，并進(jìn)入長(zhǎng)江存儲(chǔ)等多家重點(diǎn)客戶進(jìn)行驗(yàn)證

據(jù)媒體報(bào)道，國際半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì)（SEMI）近日在《全球半導(dǎo)體設(shè)備市場(chǎng)報(bào)告》中宣布，2025年第三季度全球半導(dǎo)體設(shè)備出貨金額同比增長(zhǎng)11%，達(dá)到336.6億美元，環(huán)比增長(zhǎng)2%。

點(diǎn)評(píng)：半導(dǎo)體設(shè)備位于產(chǎn)業(yè)鏈上游，是支撐芯片制造與封測(cè)的核心產(chǎn)業(yè)。國金證券表示，隨著AI大模型驅(qū)動(dòng)存儲(chǔ)技術(shù)向3D化演進(jìn)，疊加長(zhǎng)鑫、長(zhǎng)存等國內(nèi)存儲(chǔ)大廠擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目落地，國產(chǎn)半導(dǎo)體設(shè)備產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來新一輪高速增長(zhǎng)機(jī)遇。

公司方面，矽電股份已自主研發(fā)了多種類型應(yīng)用探針測(cè)試技術(shù)的半導(dǎo)體設(shè)備，公司率先實(shí)現(xiàn)了國產(chǎn)12英寸晶圓探針臺(tái)的產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用，并進(jìn)入長(zhǎng)江存儲(chǔ)等多家重點(diǎn)客戶進(jìn)行驗(yàn)證。中科飛測(cè)的3D AOI設(shè)備、三維形貌量測(cè)設(shè)備、套刻精度量測(cè)設(shè)備等多種設(shè)備已經(jīng)通過HBM先進(jìn)封裝工藝的驗(yàn)證并批量銷售，技術(shù)指標(biāo)對(duì)標(biāo)國際領(lǐng)先的同類產(chǎn)品，客戶基本覆蓋國內(nèi)主要HBM廠商。

【市場(chǎng)大熱點(diǎn)】

一、熱點(diǎn)題材

二、成交額>10億個(gè)股概念分布

注：數(shù)字代表概念股個(gè)數(shù)。

點(diǎn)評(píng)：市場(chǎng)相較于上個(gè)交易日放量3109億元，兩市成交10億以上個(gè)股增加75家至421家。其中，前三的芯片、機(jī)器人、AI概念分別有146、118、103只個(gè)股，分別增加27、27、24只個(gè)股。市場(chǎng)高開高走，深成指漲超1%，創(chuàng)業(yè)板指漲超2%。盤面上，市場(chǎng)熱點(diǎn)快速輪動(dòng)，全市場(chǎng)超3400只個(gè)股上漲。從板塊來看，福建板塊再度爆發(fā)，算力硬件概念走強(qiáng)，商業(yè)航天概念延續(xù)強(qiáng)勢(shì)。

【趨勢(shì)追蹤】

一、歷史新高個(gè)股

注：統(tǒng)計(jì)中股票上市60日后納入、用當(dāng)天最高價(jià)判斷。

二、一年新高個(gè)股概念分布

注：1、統(tǒng)計(jì)中股票上市60日后納入、用當(dāng)天最高價(jià)判斷；2、數(shù)字代表概念股個(gè)數(shù)。

點(diǎn)評(píng)：創(chuàng)一年新高個(gè)股較上個(gè)交易日增加66家至145家。其中，前三的商業(yè)航天、海峽兩岸、芯片概念分別有41、38、34家個(gè)股創(chuàng)一年新高。今日全市場(chǎng)共74股漲停，連板股總數(shù)26只，28股封板未遂，封板率為72%（不含ST股、退市股）。

【公司要聞精選】

北京君正：目前產(chǎn)品在陸續(xù)調(diào)整價(jià)格。點(diǎn)評(píng)：公司為集成電路設(shè)計(jì)企業(yè)，主要從事集成電路芯片產(chǎn)品的研發(fā)與銷售等業(yè)務(wù)，主要產(chǎn)品線包括計(jì)算芯片、存儲(chǔ)芯片、模擬與互聯(lián)芯片等，產(chǎn)品被廣泛應(yīng)用于汽車電子、工業(yè)與醫(yī)療、通訊設(shè)備及消費(fèi)電子等領(lǐng)域。公司強(qiáng)化AI研發(fā)布局，“計(jì)算+存儲(chǔ)+模擬”多維發(fā)展。

【主力買什么】

三協(xié)電機(jī)：公司自成立以來，一直致力于精密運(yùn)動(dòng)控制領(lǐng)域的核心傳動(dòng)部件—精密控制微特電機(jī)及核心部件的技術(shù)研發(fā)和生產(chǎn)，產(chǎn)品均具備自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)，獲得多項(xiàng)發(fā)明和實(shí)用新型專利，已形成針對(duì)不同行業(yè)需求的多場(chǎng)景適用的運(yùn)動(dòng)控制系列電機(jī)，主要從事精密步進(jìn)電機(jī)（混合式和永磁式步進(jìn)電機(jī)）、直流無刷電機(jī)、伺服電機(jī)及其組件的設(shè)計(jì)、研發(fā)、生產(chǎn)和銷售；同時(shí)，根據(jù)客戶不同應(yīng)用場(chǎng)景和行業(yè)高速發(fā)展帶來的個(gè)性化需求，針對(duì)性的設(shè)計(jì)、制造高精度運(yùn)動(dòng)控制電機(jī)，為客戶提供完整、系統(tǒng)、可靠的系統(tǒng)的運(yùn)動(dòng)控制解決方案。公司產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于安防、紡織、光伏、半導(dǎo)體、3C、汽車、機(jī)器人、醫(yī)療、智能物流等行業(yè)。在協(xié)作機(jī)器人領(lǐng)域，公司產(chǎn)品已實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)。協(xié)作型機(jī)器人作為一種新型的工業(yè)機(jī)器人，掃除了人機(jī)協(xié)作的障礙，讓機(jī)器人徹底擺脫護(hù)欄或圍籠的束縛，其開創(chuàng)性的產(chǎn)品性能和廣泛的應(yīng)用領(lǐng)域，為工業(yè)機(jī)器人的發(fā)展開啟新時(shí)代。公司產(chǎn)品可應(yīng)用于人形機(jī)器人領(lǐng)域，目前已開始向客戶送樣。今日國泰海通四川雅安雅雨路買入813.86萬，國信證券深圳互聯(lián)網(wǎng)分公司買入721.56萬，國信證券深圳紅嶺中路買入679.58萬，1機(jī)構(gòu)買入670.01萬，中信建投北京東城分公司買入495.12萬。